Perpetual Futures
Бессрочные фьючерсы - один из инструментов, которыми AI-стратегии управляют общим пулом I-Trade. Доступны плечо до 10×, изолированная маржа и алгоритмическая защита от ликвидации. Рыночный риск несёт инвестор; контроль рисков - на стороне платформы. Инвестор пула получает распределения по графику (зависят от результатов пула).
Торговля с кредитным плечом ведётся на стороне I-Trade. Инвестор пула получает распределения по графику в зависимости от результатов пула, а не итоги отдельных сделок.
Плечо под контролем
Используется плечо до 10× с изолированной маржой. Ликвидация одной позиции не затрагивает остальные активы пула и не влияет на распределения инвесторам.
Анти-ликвидация
При приближении к маржин-коллу алгоритм заблаговременно сокращает позицию и предотвращает принудительное закрытие по худшей цене. Это обеспечивает ровную работу пула.
AI-хеджирование
Стратегии используют фьючерсы для хеджирования спотовых позиций пула, что сглаживает просадки в периоды коррекций и снижает волатильность доходности.
Фьючерсы внутри пула: механика и защита
Большинству инвесторов технические детали не требуются. Тем, кому это интересно, ниже описано, как именно AI извлекает доход на фьючерсах.
Что такое перпетуал
Бессрочный фьючерс - это контракт на цену актива без даты экспирации. Его цена удерживается вблизи спота за счёт ставки фандинга: когда перпетуал дороже спота, лонги платят шортам, и наоборот. Расчёты по фандингу проводятся каждые восемь часов.
Детальный разбор - в статье «Ставка фандинга в бессрочных фьючерсах».
Плечо и изолированная маржа
Плечо до 10× увеличивает как прибыль, так и убыток: движение цены на 1% меняет позицию на 10%. Внутри пула маржа всегда изолированная, под каждую позицию резервируется отдельная сумма, и худший сценарий ограничен именно этой суммой, а не всем счётом пула.
Алгоритм анти-ликвидации заблаговременно сокращает позицию у границы маржин-колла и не допускает принудительного закрытия по худшей цене.
Зачем пулу нужны фьючерсы
Внутри пула перпетуальные фьючерсы выполняют функцию хеджирования. При снижении спотовых позиций короткие фьючерсы компенсируют просадку. Это один из механизмов, с помощью которого 16 AI-стратегий сглаживают доходность пула при разнонаправленном движении рынка.
Инвестор пула получает распределения по графику, которые зависят от результатов пула -.
Вопросы и ответы
Какую роль бессрочные фьючерсы играют в инвестиционном пуле I-Trade?
Perpetual Futures - один из инструментов, которыми AI-стратегии торгуют внутри общего пула I-Trade. Бессрочные фьючерсы позволяют хеджировать позиции и извлекать доход на волатильности независимо от направления рынка. Рыночный риск, включая риск плеча, несёт инвестор; компания управляет им в рамках установленных лимитов. Клиент получает распределения по графику, которые зависят от результатов пула, а не результат отдельных сделок.
Как I-Trade управляет риском плеча в пуле?
Плечо до 10× применяется с изолированной маржой, поэтому ликвидация одной позиции не затрагивает остальной счёт пула. Встроенный алгоритм анти-ликвидации заранее сокращает позицию при приближении к маржин-коллу, не дожидаясь принудительного закрытия по худшей цене. Рыночный риск несёт инвестор; контроль рисков остаётся на стороне платформы. Доходность инвестора пула зависит от состояния рынка.
Нужно ли мне понимать фьючерсы, чтобы инвестировать в пул?
Нет. Инвестор вкладывает средства в общий пул I-Trade и получает распределения по графику, которые зависят от результатов пула. Страница Perpetual Futures выполняет роль витрины и показывает, каким образом AI-стратегии формируют доход для общего пула. Доходность пула определяется рыночными условиями.